Acerca de esta calculadora
Esta calculadora es solo con fines educativos y no constituye asesoramiento de inversión. Toma la cartera que describes — cuatro activos, sus valores actuales y los pesos que quieres — y calcula las operaciones que restauran esos pesos. Los rendimientos pasados no garantizan resultados futuros, y rebalancear hacia un objetivo no dice nada sobre si ese objetivo es adecuado para ti.
Aquí no se guarda nada y no se consultan precios de mercado: los valores que escribes son toda la información, así que un activo que omitas cambia silenciosamente todos los pesos. La banda de tolerancia es un empujón, no una regla: una banda de 5 puntos significa que un activo desviado 5 puntos o menos se deja en paz, lo que evita que pequeños movimientos del mercado generen operaciones, impuestos y comisiones sin un cambio real en el riesgo.
Cómo usarla
- Introduce el valor actual de cada activo y el peso que quieres que tenga. Los cuatro pesos objetivo deben sumar 100%.
- Fija la banda de rebalanceo en puntos porcentuales: la desviación permitida antes de que un activo se marque.
- Lee la tabla: una operación positiva significa comprar esa cantidad, y una negativa significa venderla. El total de compras siempre iguala al total de ventas.
- Solo los activos marcados como “Rebalancear” quedan fuera de tu banda; el resto puede esperar hasta la próxima revisión.
La fórmula
Cada operación se calcula contra el mismo total, así que las compras y las ventas suman cero por construcción: rebalancear mueve dinero entre activos y nunca añade ni retira efectivo. La desviación se mide en puntos porcentuales, no en porcentaje: un activo que pasa del 60% al 70% se ha desviado 10 puntos, no 16.7%. Un activo con un objetivo del 0% y un valor positivo se vende por completo; un activo con un objetivo positivo y un valor cero se compra desde cero.
Ejemplo resuelto
Acciones $70,000, bonos $20,000, inmuebles $5,000 y efectivo $5,000 — un total de $100,000 — frente a objetivos del 60%, 30%, 5% y 5%, con una banda de 5 puntos: los pesos actuales son 70%, 20%, 5% y 5%, así que los valores objetivo son $60,000, $30,000, $5,000 y $5,000. Las operaciones son vender $10,000 en acciones y comprar $10,000 en bonos; inmuebles y efectivo no necesitan operar. Las desviaciones son +10 puntos para las acciones y −10 puntos para los bonos, ambas fuera de la banda, así que ambas se marcan como “Rebalancear”. El total de compras iguala al total de ventas en $10,000.
Fuentes: Aritmética estándar de pesos: peso actual = valor del activo / valor total; valor objetivo = valor total × peso objetivo. No se consultan precios ni se guardan activos; todos los valores los introduces tú. Última actualización: octubre de 2026.
Preguntas frecuentes
¿Por qué el total de compras siempre iguala al total de ventas?
Porque los valores objetivo son partes del mismo total: suman el total actual por construcción. Si tus compras superan a tus ventas, o un peso objetivo está mal o los pesos no suman 100% — y esta calculadora rechaza los pesos que no suman 100%.
¿Debo rebalancear según un calendario o cuando se supera una banda?
En la práctica se usan ambas cosas. Una revisión por calendario (por ejemplo, trimestral) detecta la desviación lenta; un control por banda detecta los movimientos rápidos entre revisiones. Esta calculadora apoya la vista por banda: fija la banda y solo los activos marcados necesitan acción. En cualquier caso, revisa impuestos y costes de negociación antes de operar: una desviación pequeña rara vez merece una venta con impuestos.
¿Qué pasa si tengo más de cuatro activos?
Agrúpalos en los cuatro bloques de aquí — por ejemplo, todos los fondos de renta variable en Acciones y todos los fondos de bonos en Bonos — y rebalancea dentro de cada bloque por separado. La aritmética es idéntica en cualquier nivel de agrupación, siempre que cada activo se cuente exactamente una vez.
¿Rebalancear mejora los rendimientos?
No necesariamente. Rebalancear controla el riesgo manteniendo la asignación que elegiste; vende lo que ha subido y compra lo que ha bajado, lo que a veces ayuda y a veces recorta a los ganadores. Trátalo como gestión del riesgo, no como una estrategia de rentabilidad: los rendimientos pasados no garantizan resultados futuros.
¿Qué fórmula usa esta calculadora de Rebalanceo de cartera?
Total = Σ valores actuales; peso actual = valor del activo / total; valor objetivo = total × peso objetivo; operación = valor objetivo − valor actual; desviación = peso actual − peso objetivo Cada operación se calcula contra el mismo total, así que las compras y las ventas suman cero por construcción: rebalancear mueve dinero entre activos y nunca añade ni retira efectivo. La desviación se mide en puntos porcentuales, no en porcentaje: un activo que pasa del 60% al 70% se ha desviado 10 puntos, no 16.7%. Un activo con un objetivo del 0% y un valor positivo se vende por completo; un activo con un objetivo positivo y un valor cero se compra desde cero. El ejemplo resuelto de esta página aplica la fórmula paso a paso con números reales, para que puedas comprobar el resultado a mano.